‘경기침제 전조’ vs ‘인플레 잡힌다는 기대’

국채 금리역전에 대한 새로운 해석 나와  뉴욕 월스트릿 표지판. [로이터]경기침체의 전조현상으로 받아들여지는 미국 국채금리의 장·단기물 금리 역전 현상에 대해 정반대의 해석이 제기됐다. 월스트릿저널(WSJ)은 29일 최근 국채금리 역전 현상을 경기침체의 예고가 아닌 인플레이션 완화에 대한 시장의 기대가 반영된 것으로 보는 투자자가 적지 않다고 보도했다. 장·단기물 금리 역전 현상은 미국 2년물 국채금리가 10년물 국채금리보다 높아지는 현상이다. 일반적으로는 만기가 짧은 채권의 금리보다